Den Haag, 23 december 2014

Betreft: Alex Vermogensbeheer

De afgelopen maanden hebben wij direct, maar ook via derden (waaronder de VEB) signalen opgevangen van particuliere beleggers die ontevreden zijn over of vraagtekens plaatsen bij het vermogensbeheer van Alex Vermogensbeheer. Het gaat dan hoofdzakelijk over beleggers waarvan Alex heeft geconcludeerd dat zij een behoedzaam risicoprofiel hebben. De klanten met een dergelijk profiel lijken verliezen te lijden die voor hun gevoel en verwachting buiten proportioneel zijn. Deze signalen en een aantal concrete gevallen die ons bereikten hebben ertoe geleid dat het vermogensbeheer van Alex over de eerste drie kwartalen van 2014 onder de loep is genomen.
Opvallend is vooral het aantal transacties dat Alex genereert. Zelfs voor portefeuilles van een omvang ver beneden de € 100.000 muteert Alex al snel meer dan honderd keer in een jaar. Nadere bestudering per fonds geeft een beeld dat doet denken aan een belegger die iedere stijging naar boven niet wil missen en zo telkens hoger bijkoopt en anderzijds verliezen neemt zodra een daling inzet. De strategie van Alex is in ieder geval voor een particuliere belegger niet zelfstandig uit te voeren daar deze dan met onmogelijk hoge kosten zou worden geconfronteerd.
Tegenvallende resultaten of het achterblijven bij de benchmark zijn echter geen gegronde redenen om te klagen bij je vermogensbeheerder. Er moet sprake zijn van enige nalatigheid of van handelen dat niet past bij verantwoord vermogensbeheer.
Lees verder op onze nieuwspagina:
nieuwspagina